blog

لماذا من المهم فهم معنويات سوق العملات المشفرة؟

معنويات السوق هي تقييم لموقف وعواطف المتداولين فيما يتعلق بأصل أو استثمار معين، في حين أن التحليل الفني والأساسي يتخذ نهجًا منظمًا لفهم سلوك السعر، يهدف تحليل المشاعر إلى فهم كيفية تأثير وجهات النظر الفردية على سعر السوق، لا تعكس وجهات النظر بالضرورة مقاييس قابلة للقياس ولكنها بدلاً من ذلك تنقل الشعور المشترك للمجموعة.

يتطلب إجراء تحليل معنويات السوق البحث في القنوات الاجتماعية وأخبار الصناعة وتنبيهات المعاملات وقراءة مؤشرات المشاعر لقياس تحركات السوق الحالية أو القادمة، وعلى عكس أسواق الأسهم التقليدية أو أسواق الفوركس ذات المشاركة المؤسسية الكبيرة، يمنح تحليل معنويات سوق العملات المشفرة مزيدًا من البصيرة نظرًا للطبيعة الاجتماعية للصناعة. 

بعد كل شيء، من المعروف أن تغريدة واحدة أو تحديث خريطة الطريق يرسل عملة مشفرة إلى القمر أو يتسبب في انهيار الأسواق.

سنوضح لك كيفية قياس معنويات السوق باستخدام المؤشرات الرئيسية واستخدامها كجزء من استراتيجية التداول الخاصة بك، وتمامًا كما هو الحال مع التحليل الأساسي والفني، لا يمكن التغاضي عنه. 

ما هي مشاعر التشفير؟

مصطلح “المشاعر” في السياق المالي هو رأي يتم التعبير عنه حول حالة السوق، وتصف معنويات السوق المشفرة الآراء والمواقف العاطفية العامة للمستثمرين تجاه الأصل، وإنه ينقل نفسية الجماهير لأولئك المشاركين في تداول وتطوير العملة المشفرة كما تنعكس من خلال المقاييس الاجتماعية والتجارية.

في الأساس، تحليل معنويات السوق المشفرة هو تقييم نفسي للعوامل التي تؤثر على حركة أسعار العملة المشفرة، ويمكن أن يكون للطريقة التي يشعر بها المستثمرون تجاه العملة المشفرة تأثيرات ملموسة على دورات السوق وسعر العملة المشفرة، فإذا تصرف عدد كافٍ من المتداولين بناءً على هذه الأفكار والأفكار والمشاعر التي يشاركونها (سواء كانت تستند إلى معلومات من العالم الحقيقي أم لا)، فقد يكون لها عواقب وخيمة، وخير مثال على ذلك هو كيف أثرت تغريدات Elon Musk على سعر البيتكوين (شعور صعودي).

كيفية قياس معنويات السوق؟

هناك العديد من الإحصائيات البارزة لاستخدامها في تحليل معنويات سوق العملات المشفرة، معدلات التمويل ومؤشرات المعنويات ووسائل التواصل الاجتماعي وتحليلات المجتمع ومراقبة الحيتان تفتح جميع المعلومات الحيوية المتعلقة بمسار وتحركات أصول العملة المشفرة.

فيما يلي تفصيل للعوامل الرئيسية التي يجب أن يتضمنها كل تحليل للمشاعر.

1. معدلات التمويل

معدل تمويل العملة المشفرة هو مقياس قابل للتتبع يتماشى غالبًا مع معنويات السوق، وتعكس معدلات التمويل المدفوعات الدورية التي يتم دفعها للمتداولين بناءً على فروق الأسعار التي تنشأ بين العقود الدائمة للعملات المشفرة والسعر الفوري للعملات أو الرموز المميزة

عندما تكون معدلات التمويل إيجابية، فهذا يشير غالبًا إلى أن السوق صاعد وأن المتداولين على المدى الطويل سيدفعون للمتداولين على المكشوف (المدى القصير)، على العكس من ذلك، يُظهر التمويل السلبي عادةً أن المتداولين على المكشوف سيدفعون للمتداولين على المدى الطويل في سوق هبوطية.

يحدث فرق التمويل بسبب اقتراض المتداولين بالدولار الأمريكي في سوق صاعد لشراء بيتكوين أو عملة مشفرة أخرى، وبالتالي، عندما ينجح المتداولون في بيع السوق على المكشوف، فإن معدلات تمويل العملات المشفرة تتجاوز أسعار العملات الورقية، وهناك العديد من الأدوات المتاحة لتتبع معدلات التمويل في بورصات العقود الآجلة. 

تأكد من التحقق من تبادل المشتقات المشفرة المفضل لديك أو استشر أي من المصادر التالية حول بيانات سعر التمويل.

2. وسائل الاعلام الاجتماعية وتحليل المجتمعات 

قد تقدم وسائل التواصل الاجتماعي إحصاءات مختلطة، لكن النشاط على Twitter و Discord Channels و Telegram و Reddit مهم عند تقييم معنويات سوق التشفير، سيكون لدى المجتمع الاجتماعي النشط والمشارك عدد كبير من المتابعين والتفاعل الاجتماعي الهادف عبر الأنظمة الأساسية. 

هناك طريقة شائعة أخرى لقياس الاهتمام بالعملات المشفرة في السوق وهي Google TrendsK ، تُظهر Google Trends  نشاط البحث عن عبارة رئيسية محددة، ويمكنك معرفة ما إذا كانت عمليات البحث حول عملة مشفرة معينة تتجه صعودًا أو هبوطًا. 

بشكل عام، ابحث عن أي ضجة تتبع الأصول المشفرة وكيف يشعر المستثمرون فيما يتعلق بالتطورات الحالية وتقدم خريطة الطريق، وعادةً ما يجذب الضجيج المزيد من المشاركين في السوق ويشير بطبيعة الحال إلى أن الاتجاه الصعودي قادم.

لكن في النهاية، يمكن أن تكشف مقارنة النشاط عبر قنوات مختلفة عن دعم واسع النطاق يحفز حركات السوق الحالية أو القادمة، ومع ذلك، فإن أفضل طريقة لصياغة استراتيجيات تداول موضوعية تتطلب التحليل الفني.

3. مراقبة الحيتان

الحوت المشفر هو مستثمر يمتلك وينفذ معاملات ذات قيمة كبيرة عبر العديد من سلاسل الكتل، وتشير مراقبة الحيتان إلى مراقبة اللاعبين الكبار في مساحة التشفير، ويحدد مراقبو الحيتان تداولات المشاركين الرئيسيين في السوق ثم يتداولون وفقًا لذلك.

يتوفر مستكشفو الـ Blockchain لمساعدتك في تحليل تبادل العملات المشفرة عبر الأسواق المختلفة، ومع ذلك، فإن تحليل المقاييس على السلسلة المتعلقة بالعرض والطلب يأخذ نظرة ثاقبة متخصصة.

فيما يلي العديد من الموارد الشائعة لتتبع نشاط تداول الحيتان المشفرة، والقضاء على الكثير من المعرفة التقنية اللازمة لعزل تأثيرها: 

4. فهم مؤشرات المشاعر

تساعدك مؤشرات المعنويات في تقييم الحالة الحالية لأسواق العملات المشفرة باستخدام مؤشر رقمي، ويهدف مؤشر المعنويات إلى إظهار ما إذا كان المستثمرون سيتصرفون بخوف أو جشع ويمكن أن يتأثروا بالتقلب وزخم السوق واستجابات المستثمرين للاستطلاعات واتجاهات Google وطلب السندات غير المرغوب فيها وغير ذلك.

بشكل عام، يعتبر السوق المخيف فرصة جيدة للشراء إذا كنت تعرف كيفية اختيار الأصل المناسب، بينما يشير السوق الجشع إلى أن الوقت مناسب للبيع.

مؤشرات لتحليل معنويات السوق

يعد تحليل معنويات السوق مكونًا أساسيًا لإجراء تقييم دقيق لنمو أو انخفاض عملة أو رمز مميز للعملة المشفرة، بينما يمكن للمستثمرين الرجوع إلى العديد من الموارد لاكتساب نظرة ثاقبة للسوق، فإليك المؤشرات الرئيسية التي يجب امتلاكها لكل تحليل معنويات سوق العملة المشفرة. 

1. التحليل الفني

يهدف التحليل الفني إلى التنبؤ بالأسعار المستقبلية على المدى القصير من خلال النظر إلى الأسعار وأحجام التداول السابقة لعملة معينة، ويعتقد المحللون أن أنماط التداول تتبع اتجاهات محددة وأن هذه الاتجاهات عادة ما تكرر نفسها، وتتضمن الأمثلة المتوسطات المتحركة ونطاقات بولينجر وأنماط موجات إليوت.

2. التحليل الأساسي

يسعى المحللون من هذه المدرسة الفكرية إلى تحديد القيمة الجوهرية للعملة المشفرة، ونهجهم هو تقرير ما إذا كان الأصل مبالغًا فيه أو مقوم بأقل من قيمته، ويتضمن ذلك دراسة مقاييس مثل الفريق المسؤول عن المشروع، وتطبيق التكنولوجيا، ومدى انتشارها، ودراسات الحالة باستخدام تلك التكنولوجيا أو العملة المشفرة، والـ blockchain والمقاييس المالية.

3. مؤشر الخوف والطمع

في أسواق الأسهم التقليدية، يوفر مؤشر الخوف والجشع مؤشرًا لمعنويات السوق العالمية، ولمؤشر المشاعر قيمة عددية تتراوح من 0 إلى 100، حيث يمثل الصفر حالة من الخوف الشديد و100 حالة من الجشع الشديد، ويهدف إلى إظهار ما إذا كان المستثمرون يتصرفون بخوف أو جشع، ويتأثر التصنيف كما هو موضح في القسم أعلاه بعنوان “فهم مؤشرات المشاعر”.

عينة من مؤشر الخوف والجشع من البيتكوين في يونيو 2021.

يقيس مؤشر Bitcoin  Fear & Greed Index  بالمثل الموقف السائد تجاه العملات المشفرة في أسواق العملات المشفرة ويتم حسابه باستخدام ستة مؤشرات، وتشمل هذه التقلبات، وزخم السوق، ووسائل التواصل الاجتماعي، والاستطلاعات، وهيمنة البيتكوين ، واتجاهات جوجل. 

4. مؤشر Bull & Bear

مؤشر Bitcoin الشائع الآخر والموثوق الذي يركز على مقاييس وسائل التواصل الاجتماعي هو مؤشر Bull & Bear (BBI) الذي طورته  Augmento ، وهي مبادرة ذكاء اصطناعي تقيس علم نفس الجمهور، ويربط BBI البيانات من Bitcoin Forum و Reddit و Twitter وحركة السوق للأصول الرقمية، ويحلل 93 عاطفة باستخدام الذكاء الاصطناعي لتقييم الموضوعات والمحادثات، ويشير الصفر إلى سوق هابطة متطرفة، في حين أن الرقم 1 صعودي للغاية.

 5. القيمة الإجمالية المقفلة لـ DeFi أو (TVL) DeFi

القيمة الإجمالية المقفلة لـ DeFi (TVL) هي تمثيل دقيق لصحة DeFi وأسواقها، وعوامل TVL في إجمالي العرض الحالي، والحد الأقصى للعرض، وقيمة العملة المشفرة الحالية، ويستخدم المتداولون نسبة TVL لتقييم ما إذا كان الأصل مقومًا بأعلى من قيمته الحقيقية أو بأقل من قيمته. 

إجمالي قيمة DeFi مقفل بالدولار الأمريكي. المصدر DeFi pulse.

لحساب نسبة TVL، اضرب العرض الحالي المتداول بسعر التداول الحالي، واقسم المنتج الناتج على قيمة الرسملة السوقية، وستحصل على نسبة TVL الخاصة بك، وعندما تنخفض نسبة TVL إلى أقل من 1، فهذا يشير عادةً إلى أصل DeFi مقوم بأقل من قيمته الحقيقية.

6. الرابحون والخاسرون في Altcoin

مثل لوحة النتائج المتغيرة باستمرار، فإن الرابحون والخاسرون في Altcoin هم العملات ذات الأداء الأفضل أو المنهارة عبر فترات زمنية مختلفة، بدلاً من رسم المكاسب والخسائر عبر العديد من العملات المشفرة يدويًا، يمكن للمستثمرين استخدام العديد من أدوات تعقب الاستثمار للعملات المشفرة المتاحة.

فيما يلي بعض من أفضل أدوات تتبع الرابحين والخاسرين في العملات البديلة لمساعدة استراتيجيات الاستثمار في العملة المشفرة:

ما مدى موثوقية معنويات سوق التشفير؟

يمكن أن تكون معنويات السوق المشفرة أداة مفيدة بشكل لا يصدق لإضافتها إلى مستودعك، ومع ذلك، فإن الطبيعة غير المحددة لتجميع الآراء العامة والمواقف والحالات المزاجية والتوقعات تعني أنه لا يوجد نموذج واحد صحيح لقياس معنويات السوق، وعندما تجمع بين تحليل المعنويات والتحليل الفني والأساسي، تظهر صورة أوضح لحركة السعر.

الخلاصة

يُمكِّن تحليل معنويات سوق العملات المشفرة المستثمر الاستباقي من رؤية سوقية واسعة تنطبق على كل عملية تداول، وكما هو الحال مع أي استثمار مالي، كلما زادت المعلومات المتوفرة لديك، زادت فرصتك في فهم السوق، وهذا يترجم إلى فرص أفضل لك لتخطيط استراتيجيات تداول ناجحة. 

بعد كل شيء، تتأثر الأسواق القائمة على العرض والطلب بشدة بعلم النفس، وإن اتباع مقاييس معنويات السوق يبقيك متصلاً وجاهزًا لوضع صفقات مستنيرة.

مقالات ذات صلة

اترك تعليقاً

لن يتم نشر عنوان بريدك الإلكتروني.

زر الذهاب إلى الأعلى